第二章 信用风险控制

　　2.1 信用风险识别

　　2.1.1 信用风险识别和概述

　　1.信用风险识别的定义

　　2.内容

　　信用风险因素的分析

　　信用风险的性质、可能性及后果的判断

　　信用风险识别的步骤、方法及其效果

　　3.步骤

　　收集信息

　　分析信息

　　4.识别办法

　　早期多采用专家分析法

　　目前多采用信用风险分析方法

　　2.1.2 单一客户信用风险识别

　　1.单一客户的识别和分类

　　(1)单一客户包括企业单一客户和机构类客户

　　(2)单一客户的识别(就和上报贷款资料一样的标准)

　　2.财务状况和现金流量分析

　　(1)财务报表分析

　　(2)财务比率分析

　　资产回报率(ROA)=[税后损益+利息费用*(1-税率)]/平均资产总额

　　利息偿付比率(利息保障倍数)=息税前利润/利息费用

　　=(经营活动现金流量+利息费用+所得税)

　　=(净利润+折旧+无形资产摊销)+息税

　　(3)现金流量分析

　　净营运活动现金流=净损益+折旧+/-非现金的收入、费用项目(摊销、递延税项等)+/-营运资金的变化额

　　企业处于开发期和成长期的时候，经营活动现金流为负数可以接受

　　经营租赁的收入计入经营活动现金流，融资租赁的支出计入融资活动现金流

　　3.非财务因素分析

　　(1)客户管理层

　　(2)行业分析

　　(3)生产与经营风险分析

　　总体经营风险

　　产品风险

　　供应风险

　　生产风险

　　销售风险

　　(4)宏观经济及自然环境因素分析

　　4.担保分析

　　(1)担保方式：保证、抵押、质押、留置和定金

　　抵押物的所有权：在合同中不得规定在债务履行届满，债务人没有清偿债务时，抵押物所有权转移为债权人所有

　　机构类客户的风险有其特殊性，包括政策风险、投资风险、财务风险、担保风险、抵御经营风险的能力差、财务不规范、信用观念淡薄